Le nouveau rapport Trucking’s Tipping Point de Carbon Tracker montre que les camions lourds électriques devraient devenir économiquement compétitifs par rapport au diesel sur les principaux marchés au début des années 2030, bouleversant les hypothèses de longue date sur le rythme d’électrification du secteur. L’analyse s’appuie sur le modèle Future Technology Transformations de l’Université d’Exeter et révèle que l’électrification rapide du fret en Chine est prête à être exportée à l’échelle mondiale.
Les décisions d’achat de flottes commerciales sont déterminées par le coût total de possession (TCO). La baisse des coûts des batteries et l’échelle de fabrication devraient amener les camions électriques à la parité des coûts avec ceux du diesel, après quoi l’adoption devrait s’accélérer rapidement, exposant les anciens actifs de fabrication à combustion interne au risque de dépréciation pendant la transition.
Ben Scott, responsable de l’approvisionnement en énergie chez Carbon Tracker, a déclaré que l’amélioration du coût total de possession dicterait la vitesse de la transition vers les véhicules électriques pour camions. Scott a déclaré que les investisseurs ne devraient pas sous-estimer la rapidité avec laquelle l’adoption pourrait s’accélérer une fois les points de bascule commerciaux atteints et devraient évaluer si les fabricants disposent de stratégies crédibles pour un marché de plus en plus électrique.
Carbon Tracker recommande aux investisseurs de tester les investissements dans le secteur automobile par rapport à des scénarios dynamiques de parité des coûts plutôt que de s’appuyer sur des prévisions réglementaires statiques. Le rapport recommande également de recourir à une gestion active pour interpeller les constructeurs de camions sur leurs stratégies d’électrification et leurs projets de mise à l’échelle des plates-formes électriques.
Pourquoi c’est important :
- Un déclencheur de parité des coûts implique une courbe d’adoption non linéaire, et non une rampe graduelle. Encadrer la transition autour de points de basculement du coût total de possession plutôt que d’une croissance régulière induite par la réglementation suggère que les investisseurs devraient s’attendre à une forte accélération de l’adoption une fois que l’économie franchira le seuil, plutôt que de supposer que les constructeurs de camions auront des années de piste progressive pour s’adapter.
- L’avantage de coût de la Chine dans l’électrification menace de reproduire sa dynamique d’exportation de véhicules de tourisme dans le secteur du camionnage. Si la technologie chinoise des camions électriques atteint la compétitivité mondiale en matière de coûts sur une trajectoire similaire, les constructeurs de camions occidentaux pourraient être confrontés à la même érosion rapide de leur part de marché dans les véhicules commerciaux que celle que les constructeurs automobiles traditionnels ont déjà connue dans le segment des véhicules électriques passagers.
- Les prévisions réglementaires statiques pourraient sous-estimer le rythme de la transition, laissant les valorisations des actifs exposées. L’avertissement explicite du rapport contre le recours aux délais réglementaires plutôt qu’à la modélisation dynamique des coûts suggère que les valorisations actuelles des constructeurs de camions pourraient mal évaluer la rapidité avec laquelle les actifs manufacturiers axés sur le diesel perdent leur compétitivité une fois que les camions électriques franchissent le point de parité.